pytanie prawda fałusz Jerzy: Jeżeli szereg czasowy stóp zwrotu charakteryzuje się efektem dżwigni (leverage effect), a wartość zmiennej w czasie warunkowej wariancji uzskano za pomocą modelu GARCH(1,2) to wynikająca z modelu wartość staraty otrzymanej na podstawie VaR może być systematycznie zaniżana po napływie złej informacji na rynek oraz systematycznie zawyżana po napływie dobrej informacji